Ukida se naplata izlazne naknade za sve udjele kupljene u navedenim fondovima koji su kupljeni u periodu od 13.04. do 31.05.2012. godine, a koji neće biti prodani u narednih 30 dana od dana kupnje.
Za sve uplate i isplate u razdoblju do 30.06.2012. godine, neće se obračunavati niti ulazna, niti izlazna naknada, bez obzira na iznos ili rok ulaganja.
U dionice, obveznice, kratkoročne vrijednosne papire, bankovne depozite te ostale vrijednosne papire propisane zakonom i definirane u prospektu i statutu određenog fonda.
Da li ulagatelji mogu imati utjecaj na investicijske odluke?
Prema Zakonu o investicijskim fondovima upravljanje fondom isključivo je u rukama društva za upravljanje, naravno u granicama koje postavlja zakonodavstvo.
Mogu li u fond redovito investirati s malim uplatama?
Naravno, u fondovima možete redovito štedjeti pomoću malih iznosa koje sami određujete, a koji ne smiju biti manji od minimalnog ulaganja, koji je različit od fonda do fonda.
Da li je u fondu moj ulog vezan uz "valutnu klauzulu?
Ne. Svi obračuni uplata i isplata obavljaju se u kunama. Neki fondovi cijenu udjela prikazuju u EUR (denominirani su u EUR). Možda nije na odmet spomenuti da vezivanje uz valutnu klauzulu ne štiti od inflacije, ljudi često pretpostavljaju da su sigurniji uz valutnu klauzulu, a ne razmišljaju o tome da i druge valute imaju inflaciju.
Što su statut i prospekt fonda?
Statut i prospekt fonda definiraju način na koji će upravljač upravljati fondom – pravila upravljanja. Da bi fond mogao početi sa poslovanjem, Hrvatska agencija za nadzor financijskih usluga treba odobriti statut i prospekt fonda. Prije ulaganja u fond preporučujemo da pročitate statut i prospekt fonda.
Tko upravlja sa imovinom fonda?
sa imovinom fonda upravlja fond menadžer – portfelj menadžer iza kojeg stoji tim analitičara i stručnjaka koji procjenjuju stanje na burzama. To je jedna
od najvažnijih razlika između kupnje udjela i dionica
osnivač fonda preuzima na sebe profesionalno upravljanje, a to je jedna od najznačajnijih karakteristika i pogodnosti investicijskih fondova. Znači, Vi ulažete svoj novac, povjeravate ga profesionalnim fond menadžerima i očekujete prinos od porasta cijene udjela u fondu jer kako raste cijena udjela u fondu raste i vrijednost vaše imovine. Za svoje usluge upravitelj fonda uzima naknadu za upravljanje.
ako ste vlasnik dionice nekog poduzeća za razliku od vlasnika udjela u otvorenom investicijskom fondu trebali bi sami pratiti cijene dionica na tržištu
i u određenom trenutku donjeti odluku o kupnji/prodaji dionice
kad ste vlasnik udjela u fondu sve odluke o kupnji ( kada kupiti koju dionicu) i prodaji ( kada prodati, koju dionicu) vrijednostnih papira radi fond manager. To znači da sami ne trebate pratiti kretanje cijena dionica, posjedovati analitičarska znanja i iskustva u trgovanju sa vrijednosnim papirima da biste mogli postati investitor u fond.
Može li se moja imovina u fondu smanjiti?
To ovisi o vrijednosnim papirima u dotičnom fondu. Ako ti vrijednosni papiri pokazuju velika kolebanja u cijeni, imovina fonda proporcionalno tome raste ili pada, a time i udjel dobiva odnosno gubi na vrijednosti. Zbog toga je od velike važnosti izbor fonda s profilom rizika koji Vama odgovara. U pravilu, što je dulje vrijeme ulaganja to je novac sigurniji. Za pomoć kod odabira fonda kliknite na koji fond odabrati.
Što je ulazna naknada?
To je trošak kojeg ulagatelj plaća pri svakoj uplati u fond, a izražen u postocima (više).
Što je izlazna naknada ?
Trošak koji se ulagatelju naplaćuje pri izlazu iz fonda. Izražen je u postocima (više).
Što je godišnja naknada za upravljanje?
Trošak koji Društvo za upravljanjem obračunava za upravljanje fondom. Izražen je u % na godišnjoj razini, ali se izračunava svaki dan razmjerno vrijednosti imovine fonda. Kod svakodnevne objave cijene udjela fonda, upravljačka naknada je već obračunata (više).
Da li se plaća porez na ostvarenu dobit?
Prema važećim poreznim zakonima za ulagatelja fizičku osobu ne postoji obaveza plaćanja poreza na ostvareni prinos (prihod ostvaren porastom vrijednosti udjela) u otvorenom investicijskom fondu.
Da li se na uplate i isplate iz fonda plaća porez na dodanu vrijednost (PDV)?
Ne. Prilikom uplate i isplate ne plaća se PDV (porez na dodanu vrijednost).
Da li pojedinac može ulagati u više fondova?
Da, ulagač može ulagati u neograničen broj fondova, prema vlastitoj želji, te nema nikakvih ograničenja u tom smislu.
Da li pravne osobe mogu ulagati u investicijske fondove?
Da. Ulogom pravne osobe raspolaže zakoniti zastupnik pravne osobe ili ovlaštena osoba.
Na koji način ulagatelj može podići svoja sredstva iz fonda?
Ulagatelj podnosi pismeni zahtjev za isplatu, vlastoručno ga potpisuje te dostavlja putem pošte ili telefaksa u sjedište Društva koji upravlja fondom. Novac će biti doznačen na bankovni račun koji je ulagatelj odredio na zahtjevu za isplatu u zakonskom roku (7 dana).
Da li fondovi mogu kupovati vrijednosne papire stranih izdavatelja?
Da. Zakon o investicijskim fondovima to dozvoljava. Time se dobivaju dodatne mogućnosti za uspješno disperziranje rizika.
Da li je moguć prelazak iz jednog fonda u drugi?
Prelazak je moguć, ali takva izmjena se tretira kao prodaja jednog vrijednosnog papira i kupnja drugog (ako je dobitak oporeziv, potrebno ga je prijaviti –samo za pravne osobe), ujedno se plaća izlazna provizija (ako ona postoji) i ulazna provizija (ako ona postoji) za dotični fond.
Da li mogu zamijeniti svoje dionice ili druge financijske proizvode (depozite ili policu osiguranja ) za udjele investicijskog fonda?
Ne. Svoje dionice možete prodati na burzi vrijednosnih papira pomoću brokerske kuće. Dobiveni iznos možete uložiti u fond. Uplate u fond vrše se isključivo novčanom uplatom na račun fonda, otvorenog kod depozitne banke.
Da li maloljetne osobe mogu biti vlasnici udjela?
Maloljetna osoba može biti vlasnik udjela u investicijskom fondu, te tim udjelima može raspolagati nakon navršenih 18 godina.
Koji su osnovni rizici ulaganja u fond?
Ulaganje u fond pretpostavlja preuzimanje određenih rizika. Općenito, rizik ulaganja na tržištu kapitala je vjerojatnost ili mogućnost da prinos od ulaganja bude nezadovoljavajući ili negativan. U slučaju investiranja u fond nezadovoljavajući ili negativan prinos prvenstveno može nastati kao posljedica sljedećih rizika:
rizik promjene cijena financijskih instrumenata (tržišni rizik)
rizik promjene tečaja (valutni rizik)
kreditni rizik
rizik likvidnosti
rizik promjene poreznih propisa
Rizik promjene cijena financijskih instrumenata (tržišni rizik)
Imovina fonda se investira sukladno strategiji i ograničenjima ulaganja navedenim u prospektu fonda u financijske instrumente čija je cijena podložna dnevnim promjenama. Pad cijene pojedinog instrumenta u koji je uložena imovina fonda može dovesti do smanjenja prinosa na ulaganje.
Rizik promjene tečaja (valutni rizik)
Imovina fonda može biti uložena u financijske instrumente denominirane u različitim
valutama, čime se taj dio imovine izlaže riziku promjene tečaja pojedine valute u odnosu na kunu obračunsku valutu u kojoj se mjeri prinos na ulaganje u fondu.
Kreditni rizik
Kreditni rizik predstavlja vjerojatnost da izdavatelj financijskog instrumenta, koji je dio portfelja fonda, neće u cijelosti ili djelomično podmiriti svoje obveze, što bi negativno utjecalo na likvidnost i vrijednost imovine fonda.
Rizik likvidnosti
Rizik likvidnosti predstavlja vjerojatnost nemogućnosti brze prodaje financijske imovine po cijeni približno jednakoj fer vrijednosti te imovine.
Rizik promjene poreznih propisa
Rizik promjene poreznih propisa predstavlja vjerojatnost da se porezni propisi u Republici Hrvatskoj ili inozemstvu, promijene na način koji bi negativno utjecao na prinos fonda.
Volatilnost neto vrijednosti imovine fonda
S obzirom na vrste imovine u koje fond ulaže, te s obzirom na sastav portfelja fonda, tržišta na koja fond ulaže, odnosno na tehnike upravljanja imovinom fonda, vrijednost imovine, odnosno cijena udjela fonda može imati visoku volatilnost.
